أظهرت بيانات السلسلة أن حوتًا خسر 16 مليون دولار عند شراء 60 ألف ETH بسعر 4,230 دولار

حوت OTC قام بتجميع أكثر من 60,000 ETH خلال الأسبوع الماضي. الآن يجلس على خسائر فادحة بعد أن انخفض Ethereum إلى ما دون 4,000 دولار. تُظهر بيانات السلسلة من Lookonchain أن الحوت اشترى 60,333 ETH بقيمة 238.7 مليون دولار بمتوسط تكلفة 4,230 دولار لكل ETH. ومع تداول ETH الآن دون هذا المستوى، تجاوزت الخسائر غير المحققة 16 مليون دولار.

عمليات شراء ضخمة عبر Coinbase وWintermute

قام الحوت بتوزيع عمليات الشراء عبر عدة عناوين مرتبطة بأنشطة OTC. تُظهر التحويلات تدفقات ثابتة من محافظ Coinbase الساخنة وشركة التداول Wintermute. هذا يشير إلى أن معظم ETH تم الحصول عليه من خلال صفقات خارج السوق بدلاً من الشراء في السوق المفتوحة.

بعض أكبر المعاملات الفردية شملت:

• 10,000 ETH (39M$) تم نقلها قبل 12 ساعة من الحوت إلى Wintermute.
• عدة تحويلات بقيمة 2,500 ETH (9.7M$ لكل منها) بين Wintermute والحوت.
• إيداع 6,077 ETH (24M$) في بوابة الرموز المغلفة لـAave.
• سلسلة من عمليات الشراء من محافظ Coinbase، تتراوح بين 700 ETH (2.9M$) و2,250 ETH (9.2M$) لكل منها.

مجتمعة، بنت هذه المعاملات مركز الحوت الضخم بقيمة 238M$.

يجلس على خسائر فادحة

لم تؤتِ الاستراتيجية ثمارها بعد. سعر Ethereum تحت الضغط. حيث انخفض إلى ما دون 4,000 دولار خلال موجة البيع الأخيرة. هذا يضع أساس تكلفة الحوت بحوالي 200 دولار فوق السعر الحالي. عند المستويات الحالية، خسائر الحوت غير المحققة تتجاوز 16 مليون دولار. حجم المركز يترك مجالاً ضئيلاً للمناورة: إما الاحتفاظ خلال مزيد من التقلبات أو المخاطرة بتحقيق الخسائر إذا تم البيع في السوق.

الأهمية للمستثمرين

غالبًا ما يؤثر شراء الحيتان بكميات كبيرة على المعنويات قصيرة الأجل. عادةً ما تشير صفقات OTC الضخمة إلى ثقة قوية في القيمة طويلة الأجل للأصل. لكن في هذه الحالة، تبرز توقيتات دخول الحوت الخاطئة مدى سرعة تقلب الأسواق حتى ضد أكبر اللاعبين. كما يُظهر استخدام بوابة الرموز المغلفة لـAave أن الحوت يقوم بتوظيف بعض ETH في DeFi. من خلال إيداع آلاف ETH، قد يسعى الحوت لكسب عائد أثناء انتظار تعافي الأسعار. ومع ذلك، تحمل هذه الاستراتيجية مخاطرها الخاصة إذا استمرت التقلبات.

مشهد السوق الحالي

يتداول Ethereum في نطاق متقلب خلال سبتمبر. بعد أن تجاوز لفترة وجيزة 4,300 دولار في وقت سابق من الشهر. عاد الرمز إلى أقل من 4K مع تراجع معنويات سوق العملات الرقمية بشكل عام. تُظهر بيانات التصفية أن أكثر من 100M$ من صفقات ETH الطويلة تم تصفيتها هذا الأسبوع مع فك الرافعة المالية عبر البورصات. إلى جانب خسارة حوت OTC، يوضح الضغط كيف يواجه حتى المشترون ذوو الثروات العالية تحديات عند دخول مراكز خلال تحركات أسعار غير مؤكدة. ومع ذلك، لا يزال ETH ثاني أكبر عملة رقمية بقيمة سوقية تتجاوز 470B$. غالبًا ما يُنظر إلى نشاط الحيتان كتصويت بالثقة في أساسياته طويلة الأجل.

الضغط البيعي لا يزال منخفضًا

يواجه الحوت الآن خيارًا: مضاعفة الشراء وتجميع المزيد من ETH عند مستويات أقل، أو الانتظار لارتداد الأسعار لتقليل الخسائر. سيراقب متابعو السلسلة العناوين عن كثب لأي تحركات إضافية، خاصة أي علامات على إيداعات إضافية في Aave أو تحويلات عائدة إلى البورصات. حاليًا، لا تزال المحافظ المرتبطة بالحوت تحتفظ بمعظم ETH الذي تم شراؤه. 

هذا يعني أن السوق قد يشعر بمزيد من الضغط إذا بدأت التصفية أو البيع على نطاق واسع. ما هو واضح أن حيتان Ethereum لا تزال نشطة، وتستمر تداولاتهم في تقديم إشارات قيمة لمعنويات السوق. في هذه الحالة، تحولت رهان الحوت العدواني بقيمة 238M$ إلى درس مكلف في توقيت السوق.