Pylon Protocol: piattaforma di pagamento e risparmio senza perdite basata sulla ridirezione dei rendimenti

Cosa è Pylon Protocol

Amici, immaginate di avere un “salvadanaio magico” speciale. Ci mettete dei soldi, ma la cosa straordinaria è che il vostro capitale non diminuisce mai, e questo salvadanaio genera ogni giorno degli “interessi”. Pylon Protocol (abbreviazione del progetto: MINE) si basa proprio su questo concetto: è un framework di finanza decentralizzata (DeFi) costruito da Terraform Labs (TFL) sulla blockchain Terra.

La sua idea centrale è: depositate delle stablecoin (ad esempio TerraUSD, UST, una stablecoin ancorata al dollaro) su una piattaforma supportata da Pylon Protocol, il vostro capitale è protetto, e gli interessi generati dal deposito (come gli interessi del salvadanaio) vengono utilizzati per pagare servizi, ottenere token di progetto o altri premi. In questo modo, non spendete direttamente il vostro capitale, ma utilizzate i rendimenti generati dal capitale per usufruire di servizi o investire; a scadenza, potete ritirare l’intero capitale.

Il prodotto principale di Pylon Protocol si chiama Pylon Gateway, che potete considerare come un “incubatore di progetti” o una “piattaforma di crowdfunding”. Qui, gli utenti possono depositare UST per un certo periodo e, in cambio, ricevere token di nuovi progetti e diritti di governance.

Visione e proposta di valore del progetto

La visione di Pylon Protocol è costruire una serie di piattaforme di pagamento e risparmio user-friendly, integrando l’infrastruttura di pagamento DeFi complessa tramite semplici operazioni di deposito. La sua missione è realizzare uno scambio di valore sostenibile tra fornitori di valore a lungo termine e consumatori, attraverso contratti di deposito personalizzabili e la ridirezione dei rendimenti.

Il problema centrale che vuole risolvere è la carenza del modello tradizionale di “pagamento una tantum”. Ad esempio, per startup o progetti di crowdfunding, ricevere tutti i fondi in una volta può ridurre la motivazione a fornire valore nel lungo periodo. Pylon Protocol incentiva i fornitori di servizi a offrire valore continuativo, permettendo loro di ricevere i rendimenti generati dai depositi degli utenti invece di una tariffa una tantum, allineando così gli interessi tra utenti e fornitori nel lungo termine.

Rispetto a progetti simili, la caratteristica principale di Pylon Protocol è il suo modello “protezione del capitale, pagamento tramite rendimenti”. Gli utenti non spendono direttamente, ma pagano con i rendimenti generati dal capitale, offrendo un’esperienza di investimento o pagamento “senza perdite”.

Caratteristiche tecniche

Pylon Protocol è costruito sulla blockchain Terra. Terra è una piattaforma blockchain open source, nota per le sue stablecoin algoritmiche (come UST).

I suoi token MINE e PylonDP sono token CW20, che potete considerare come uno standard di asset digitale sulla blockchain Terra, simile agli ERC-20 su Ethereum, ma ottimizzato per l’ecosistema Terra.

La “magia” di Pylon Protocol sta nella capacità di sfruttare altri protocolli a bassa volatilità e alto rendimento per generare profitti, il principale dei quali è Anchor Protocol. Anchor Protocol funziona come un conto di risparmio ad alto rendimento: Pylon Protocol deposita i fondi degli utenti su Anchor e distribuisce i rendimenti generati.

I suoi prodotti principali includono: Pylon Gateway (piattaforma di lancio progetti), un widget di integrazione dei rendimenti e una dashboard per le ricompense di staking. Il codice degli smart contract di Pylon Protocol è disponibile su GitHub, a dimostrazione della trasparenza tecnica.

Tokenomics

Il token di Pylon Protocol si chiama MINE.

• Informazioni di base sul token

  Il token MINE è un token CW20 sulla blockchain Terra. L’offerta totale è limitata a 10 miliardi di unità, per evitare l’inflazione. Secondo CoinMarketCap, l’offerta circolante dichiarata è di circa 600.859.554 unità, pari al 6,00859554% dell’offerta totale.

• Distribuzione dei token (iniziali 2,5 miliardi MINE)

  I primi 2,5 miliardi di token MINE sono stati distribuiti come segue:

  • Pylon Launchpad: 400 milioni (16%) destinati alle prime pool “deposito per guadagnare token” su Pylon Gateway, come ricompensa agli investitori della comunità.
  • Airdrop per staking LUNA: 500 milioni (20%) distribuiti agli staker del token LUNA.
  • Community Fund: 1,6 miliardi (64%) assegnati al fondo comunitario, governato collettivamente dai detentori di token MINE.

• Utilità del token

  Le principali utilità del token MINE sono:

  • Governance: MINE è il token nativo di governance di Pylon Protocol. I detentori possono proporre e votare su l’allocazione del fondo comunitario, aggiornamenti del protocollo, progetti Launchpad, modifiche ai parametri, sviluppo di nuove funzionalità e distribuzione del tesoro.
  • Value capture: MINE mira a catturare una parte dei rendimenti generati da tutte le piattaforme e progetti di Pylon. Ad esempio, Pylon Gateway applica una commissione del 20%, i cui profitti confluiscono nel tesoro di Pylon.
  • Incentivi: Il token MINE funge anche da meccanismo di incentivo, incoraggiando gli utenti a depositare sulle piattaforme supportate da Pylon Protocol.
  • Ricompense di staking: Gli staker di MINE possono beneficiare di buyback settimanali di MINE e delle ricompense della pool di liquidità MINE-UST.

• Distribuzione del tesoro

  Secondo una votazione di governance (Governance Poll #8), i rendimenti accumulati nel tesoro di Pylon sono distribuiti come segue: 25% per il buyback settimanale di MINE e distribuzione lineare agli staker; 25% per fornire liquidità aggiuntiva alla coppia MINE-UST, con le ricompense LP distribuite linearmente agli staker; 50% conservato come aUST su Anchor Protocol, il cui utilizzo futuro è governato dagli staker.

Team, governance e fondi

Pylon Protocol è stato sviluppato da Terraform Labs (TFL). TFL è una società dedicata allo sviluppo di criptovalute a prezzo stabile e infrastrutture di nuova generazione per applicazioni decentralizzate (DApps). Sebbene non siano elencati i singoli membri chiave, TFL è la principale forza di sviluppo dietro il progetto.

Pylon Protocol adotta un modello di governance decentralizzata, il che significa che i detentori di token MINE possono votare collettivamente sulle future direzioni di sviluppo e sui parametri chiave del protocollo. Questo modello mira a dare maggiore voce alla comunità.

Il tesoro del progetto cattura una parte dei rendimenti generati dalla piattaforma Pylon, e l’utilizzo di questi fondi è deciso tramite governance dai detentori di MINE.

Roadmap

Pylon Protocol ha attraversato alcune tappe e pianificazioni importanti nel suo sviluppo:

• Tappe storiche

  • Agosto/Settembre 2021: Lancio con successo su Pylon Gateway dei progetti Loop Finance, TerraWorld, Nexus Protocol e Valkyrie.
  • Ottobre 2021: Collaborazione con PRISM per introdurre una nuova modalità IDO chiamata Pylon Scout.
  • Dicembre 2021: Creazione del tesoro Pylon, lancio di nuovi protocolli nell’ecosistema Terra tramite Pylon Pools, introduzione innovativa di Pylon Pools liquidi e token DP, oltre ai concetti di “Pylon Funds” e “token DP per membri DAO”.
  • Q1 2022: Acquisizione del progetto Glow, introduzione del sistema di punteggio “Mineral Grade” per misurare la fedeltà degli staker MINE, miglioramento delle funzionalità di staking e aggiunta di nuove pool su Pylon Gateway.
  • Aprile 2022: Conversione fissa da token Glow a token MINE per meglio allineare gli interessi a lungo termine delle comunità Pylon e Glow.

• Piani futuri (fino ad aprile 2022)

  Pylon Protocol prevede di lanciare nuove dApp decentralizzate a marchio Pylon, con l’obiettivo di promuovere l’adozione di UST in vari settori tramite prodotti “senza perdite” attraenti. Inoltre, pianifica di accelerare l’integrazione dell’SDK per la ridirezione dei rendimenti di Pylon, esplorare soluzioni cross-chain per diversificare le fonti di rendimento e rafforzare la proposta di valore “protezione del capitale” di Pylon.

  Nota importante: Pylon Protocol è costruito sulla blockchain Terra. Nel maggio 2022, l’ecosistema Terra (inclusi LUNA e UST) ha subito un crollo significativo. La documentazione ufficiale di Pylon Protocol afferma: “A seguito dei recenti eventi su Terra Classic, Pylon Protocol sta continuando a esplorare tutte le opzioni possibili. Siamo impegnati a realizzare la visione di una piattaforma costruita attorno alla ridirezione dei rendimenti e ai contratti di deposito.” Ciò significa che la direzione futura e l’implementazione concreta del progetto potrebbero subire cambiamenti significativi e richiedono monitoraggio continuo.

Avvertenze sui rischi comuni

Investire in qualsiasi progetto blockchain comporta dei rischi, e Pylon Protocol non fa eccezione. Ecco alcuni rischi comuni da considerare:

• Rischi economici

  • Dipendenza dall’ecosistema Terra: Il funzionamento di Pylon Protocol dipende fortemente dalla blockchain Terra, dalla sua stablecoin UST e da protocolli di rendimento come Anchor Protocol. Il crollo dell’ecosistema Terra nel maggio 2022 ha avuto un impatto significativo sui meccanismi di base di Pylon Protocol, e il suo modello economico e le fonti di rendimento future sono altamente incerte.
  • Domanda insufficiente per il token MINE: Il mercato dell’utilità del token MINE potrebbe non avere sufficiente domanda e applicazioni pratiche, il che può influenzare la crescita potenziale e l’accettazione sul mercato.
  • Volatilità dei prezzi: Il token MINE ha mostrato in passato una volatilità di prezzo incoerente, con un livello di rischio medio; sebbene possa offrire rendimenti a lungo termine, rimane incerto.

• Rischi tecnici e di sicurezza

  • Rischi degli smart contract: I progetti DeFi sono soggetti a rischi di vulnerabilità negli smart contract. Anche se il codice può essere stato sottoposto ad audit, non si possono escludere completamente errori o attacchi.
  • Rischi di dipendenza dai protocolli: Pylon Protocol dipende da altri protocolli come Anchor Protocol per generare rendimenti; eventuali problemi nei protocolli sottostanti possono influenzare la stabilità di Pylon Protocol.

• Rischi normativi e operativi

  • Incertezza regolamentare: Il quadro normativo globale per le criptovalute è in continua evoluzione; le future regolamentazioni potrebbero influenzare l’operatività di Pylon Protocol.
  • Rischio di concorrenza: Il settore DeFi è altamente competitivo, e Pylon Protocol deve continuare a innovare per distinguersi tra i numerosi progetti.
  • Supporto della comunità e degli sviluppatori: Alcuni commenti sottolineano una carenza di supporto da parte degli sviluppatori della comunità MINE e una comunicazione poco efficace. Dopo il crollo dell’ecosistema Terra, la capacità del team di mantenere l’operatività e di adattare la direzione del progetto è cruciale.

Checklist di verifica

Prima di approfondire Pylon Protocol, potete verificare tramite i seguenti metodi:

• Indirizzo del contratto su block explorer:
  • Token MINE (CW20 su Terra): potete cercare il suo indirizzo su Terra block explorer, ad esempio l’indirizzo parziale mostrato su CoinMarketCap è
    terra1...qtcrpy
    . Attenzione a distinguere tra Pylon Protocol (MINE) e altri progetti con nomi simili ma su blockchain diverse, come Pylon Network (PYLNT).
• Attività su GitHub:
  • Visitate la pagina GitHub di Pylon Protocol (ad esempio
    Pylon Protocol - GitHub
    ) e controllate la frequenza degli aggiornamenti dei contratti core (come
    pylon-core-contracts
    ,
    pylon-token-contracts
    ,
    pylon-gateway-contracts
    ), i record di commit e la risoluzione dei problemi, per valutare il livello di attività di sviluppo del progetto.

Riepilogo del progetto

Pylon Protocol è un progetto innovativo nel campo DeFi, che tramite il modello “protezione del capitale, pagamento tramite rendimenti” mira a offrire agli utenti un’esperienza unica di investimento e pagamento senza perdite, e a creare meccanismi di incentivo sostenibili per i fornitori di servizi. Il suo prodotto principale, Pylon Gateway, ha supportato il lancio di nuovi progetti nell’ecosistema Terra. Il token MINE, come token di governance, conferisce ai detentori il diritto di partecipare alle decisioni del protocollo e di catturare il valore generato dal protocollo stesso.

Tuttavia, il destino di Pylon Protocol è strettamente legato alla blockchain Terra. Il crollo dell’ecosistema Terra nel maggio 2022 ha rappresentato una sfida e un’incertezza enormi per Pylon Protocol. Sebbene il team abbia dichiarato di voler continuare a perseguire la propria visione di ridirezione dei rendimenti, la direzione futura, l’implementazione tecnica e il modello economico del progetto dovranno essere rivalutati e adattati al nuovo contesto.

Per chiunque sia interessato a Pylon Protocol, è fondamentale condurre una ricerca indipendente approfondita (DYOR), informarsi sullo stato attuale, sulle ultime novità del team e sui piani specifici nell’era post-Terra. Ricordate che le informazioni sopra riportate sono solo una presentazione del progetto e non costituiscono alcun consiglio di investimento.