Bitget Informe matutino de acciones estadounidenses｜La tercera baja de tasas de la Fed enfrenta oposición; las acciones tecnológicas de IA sufren una fuerte caída en su valoración; expectativas de políticas impulsan las acciones de cannabis (15 de diciembre de 2025)

Bitget Informe matutino de acciones estadounidenses｜La tercera baja de tasas de la Fed enfrenta oposición; las acciones tecnológicas de IA sufren una fuerte caída en su valoración; expectativas de políticas impulsan las acciones de cannabis (15 de diciembre de 2025)

Bitget2025/12/15 01:01

Mostrar el original

Por:Bitget

I. Noticias Destacadas

Novedades de la Reserva Federal

Divergencias entre funcionarios, la Reserva Federal completa el tercer recorte de 25 puntos básicos en el año

En la reunión de tasas de esta semana, la Reserva Federal redujo la tasa de referencia en 25 puntos básicos como se esperaba, pero dos funcionarios votaron en contra, enfatizando la necesidad de más evidencia de inflación para respaldar una mayor flexibilización.
Puntos clave: El presidente de la Reserva Federal de Chicago, Goolsbee, prefiere esperar a que los datos confirmen la tendencia bajista de la inflación; el nuevo miembro con derecho a voto de la Fed de Filadelfia, Paulson, considera que el riesgo en el mercado laboral es mayor que la presión inflacionaria y apoya espacio para más recortes; Harker, de la Fed de Cleveland, aboga por mantener una política restrictiva para contener la inflación.
Impacto en el mercado: Esta medida refuerza las expectativas de crecimiento económico, impulsando el giro hacia acciones cíclicas, pero también aumenta la preocupación por la incertidumbre de la política, provocando un rebote en los rendimientos de los bonos y poniendo a prueba las valoraciones de las tecnológicas.

Trump define favorito para suceder al presidente de la Reserva Federal

El presidente electo Trump declaró públicamente por primera vez que Kevin Warsh es su principal opción para suceder al presidente de la Reserva Federal, con mandato a partir de mayo de 2026.
Puntos clave: Las opiniones de Warsh sobre política monetaria coinciden con la inclinación de Trump hacia recortes de tasas; se ha reunido previamente con el presidente; el principal asesor económico Hassett enfatizó que, si es nombrado, escuchará al presidente pero garantizará la independencia en la toma de decisiones.
Impacto en el mercado: Esta señal podría anticipar una política monetaria más flexible en el futuro, alentando el optimismo de los inversores sobre la trayectoria de las tasas, pero también genera controversia sobre la independencia de la Reserva Federal, afectando la volatilidad de los bonos a largo plazo.

Commodities Internacionales

El oro alcanza un máximo histórico, el petróleo se mantiene en niveles bajos y volátiles

El precio del oro subió a un récord de 4.381 dólares por onza, beneficiándose del entorno de recortes de tasas de la Fed, con el mayor aumento anual desde 1979.
Puntos clave: El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años de EE.UU. superó el 4,18%, el de 30 años más del 4,85%; el WTI ronda los 57 dólares/barril, el Brent 61 dólares/barril, afectados por la débil demanda global.
Impacto en el mercado: El mercado de commodities muestra una tendencia divergente, el oro gana atractivo como refugio, mientras que la debilidad del petróleo refleja la incertidumbre sobre la recuperación económica, lo que podría limitar el desempeño de las acciones energéticas.

Política Macroeconómica

EE.UU. levanta sanciones al potasio de Bielorrusia, impulsa la mejora de relaciones bilaterales

Como parte de un acuerdo de intercambio, EE.UU. eliminó las restricciones al sector del potasio de Bielorrusia, mientras que Bielorrusia liberó a 123 prisioneros, con el objetivo de avanzar hacia la normalización de relaciones.
Puntos clave: El presidente Lukashenko y el enviado especial de EE.UU., Cole, mantuvieron conversaciones a puerta cerrada, centrándose en la cooperación económica; esta medida surge de un ajuste diplomático del gobierno de Trump.
Impacto en el mercado: Ayuda a estabilizar la cadena global de suministro de fertilizantes, potencialmente beneficiando al sector agrícola, aunque se debe observar el efecto en los precios de commodities por posibles reacciones geopolíticas en cadena.

La UE congela indefinidamente activos del Banco Central de Rusia para apoyar el plan de préstamos a Ucrania

La Unión Europea llegó a un consenso para congelar indefinidamente los activos europeos del Banco Central de Rusia, eludiendo la oposición de países como Hungría, para garantizar fondos destinados a la ayuda a Ucrania.
Puntos clave: Incluye la garantía de “préstamos de compensación” para Ucrania; Rusia ya ha presentado una demanda contra el Banco de Pagos Internacionales europeo.
Impacto en el mercado: Refuerza la tensión geopolítica, podría aumentar la demanda de refugio, pero también introduce incertidumbre en los mercados energéticos y financieros europeos; el análisis muestra que complementa el avance de las conversaciones EE.UU.-Ucrania-Berlín, impulsando la agenda de paz.

Comisionada de la SEC critica tendencia de relajación regulatoria y advierte sobre la “casinoización” del mercado

La comisionada saliente de la SEC, Crenshaw, advirtió que la ola de “desregulación” convertirá el mercado en un casino donde solo ganan los grandes jugadores.
Puntos clave: En respuesta a la relajación regulatoria en el sector de valores en el último año, enfatizó la necesidad de proteger la acumulación sostenible de capital por parte de los inversores.
Impacto en el mercado: Estas declaraciones resaltan las divisiones en el entorno regulatorio, lo que podría frenar la especulación en activos de alto riesgo a corto plazo, pero a largo plazo favorecer el desarrollo saludable del mercado, en contraste con la flexibilización de la Fed.

II. Resumen del Mercado Accionario de EE.UU.

Desempeño de los Índices

Dow Jones: cayó 0,51%, acumulando una suba semanal del 1%, beneficiado por la rotación hacia acciones de valor y el optimismo por los recortes de la Fed.
S&P 500: cayó 1,07%, con una baja semanal acumulada de 0,63%, retrocediendo desde máximos históricos, lastrado por el sector tecnológico.
Nasdaq: cayó 1,69%, con una baja semanal de 1,62%, dominado por preocupaciones sobre la valoración de tecnológicas y crecientes dudas sobre una burbuja de IA.

Novedades de los Gigantes Tecnológicos

Nvidia: cayó 3%, la incertidumbre sobre los retornos de IA aumentó, lo que llevó a una revisión a la baja de la demanda de chips.
Google: cayó más de 1%, a pesar del lanzamiento de la función de traducción por voz con IA, el sector tecnológico en general estuvo bajo presión.
Microsoft: cayó más de 1%, las expectativas de crecimiento de la nube se vieron afectadas por retrasos en la infraestructura de IA.
Amazon: cayó más de 1%, el comercio electrónico y la nube enfrentan una reevaluación de valoraciones.
Meta: cayó más de 1%, el crecimiento de la plataforma social se desacelera, relacionado con la volatilidad del mercado publicitario.
Tesla: subió más de 2%, la demanda de autos eléctricos se recupera, compensando parte de la debilidad tecnológica.
Apple: desempeño neutral, sin fluctuaciones significativas, aunque influenciado por la ola de IA. En general, la mayoría de los “Siete Grandes” cayeron, principalmente debido a que los retornos de gasto en IA en la temporada de balances no cumplieron las expectativas, lo que provocó una rotación de fondos de acciones de crecimiento a acciones de valor.

Observación de Movimientos Sectoriales

El sector de semiconductores lideró las caídas

Acciones representativas: Broadcom cayó 11%, Micron Technology más de 6%.
Factores impulsores: Los balances muestran pedidos de IA sólidos pero márgenes brutos comprimidos, el mercado cuestiona la velocidad de construcción de infraestructura.

Las acciones de almacenamiento bajo presión

Acciones representativas: SanDisk cayó casi 15%, Western Digital y otras también bajaron.
Factores impulsores: Aunque la demanda de IA disparó el interés por almacenamiento, las valoraciones a corto plazo demasiado altas provocaron toma de ganancias.

Las acciones de cannabis se dispararon

Acciones representativas: Tilray subió 44%, Canopy Growth casi 54%.
Factores impulsores: Informes sobre una posible reclasificación del cannabis por parte del gobierno de Trump, estimulando expectativas optimistas de política.

El sector automotriz al alza

Acciones representativas: Rivian subió 17%, Polestar más de 19%.
Factores impulsores: Actualización de tecnología de conducción autónoma y lanzamiento de servicios por suscripción, mejorando la competitividad de mercado.

Empresas nucleares y mineras cripto en baja

Acciones representativas: Oklo cayó más de 15%, Hut 8 casi 12%.
Factores impulsores: Fluctuaciones en la demanda de energía y caída del precio de bitcoin, sumado a la incertidumbre regulatoria.

III. Análisis Profundo de Acciones

Broadcom - Resultados superan expectativas pero guía de IA decepciona

Resumen del evento: Broadcom reportó ventas trimestrales récord de 19.100 millones de dólares, superando la estimación de los analistas de 18.500 millones, pero la guía de ingresos de IA no cumplió las altas expectativas de Wall Street, mientras que el margen bruto cayó del 79% al 76,9% respecto al año anterior; los pedidos pendientes de IA alcanzan los 73.000 millones de dólares, que se entregarán gradualmente en los próximos seis trimestres; además, el pedido de servidores de 11.000 millones de dólares con Anthropic tuvo un margen bajo debido al costo de transferencia, provocando una caída del 11% en el precio de la acción. Interpretación del mercado: Instituciones como JPMorgan señalaron que, aunque el gasto en IA seguirá batiendo récords en 2026, la claridad sobre los retornos es insuficiente; los analistas destacan la fortaleza de Broadcom en diseño de chips, pero advierten sobre la presión de márgenes a corto plazo. Lecciones para inversores: La volatilidad de corto plazo podría intensificarse, se recomienda observar el soporte de la demanda de IA a largo plazo; los inversores de valor pueden esperar una corrección de valuación para ingresar.

Oracle - Retrasos en la construcción de centros de datos expuestos

Resumen del evento: Oracle informó que la finalización de algunos centros de datos construidos para OpenAI podría retrasarse de 2027 a 2028, debido a la escasez de mano de obra y materiales; los resultados anteriores ya no cumplieron las expectativas, lo que llevó a una caída adicional de más del 6% en el precio de la acción, acumulando una baja del 45% desde el máximo de septiembre; la empresa negó un retraso general, pero el mercado está más preocupado por los cuellos de botella en infraestructura de IA. Interpretación del mercado: Las opiniones de los analistas están divididas, algunos creen que el retraso refleja desafíos en la cadena de suministro, pero JPMorgan es optimista sobre el potencial de la nube de Oracle, considerándola junto a Amazon como una de las principales opciones de inversión en IA, con un gasto estimado de más de 400.000 millones de dólares. Lecciones para inversores: La fiebre de IA entra en su cuarto año, Oracle debe demostrar capacidad de ejecución; los inversores deben monitorear señales de mejora en la cadena de suministro y evitar entrar en máximos a corto plazo.

Lululemon - Sólidos resultados del tercer trimestre superan expectativas

Resumen del evento: Lululemon reportó ganancias diluidas por acción de 2,59 dólares en el tercer trimestre, muy por encima de los 2,22 dólares esperados, con ingresos de 2.600 millones de dólares, un aumento interanual del 7%; las ventas internacionales crecieron un 18%, la guía de ingresos para el cuarto trimestre es de 3.500-3.580 millones de dólares y para el año de 10.960-11.000 millones; el CEO dejará el cargo a fines de enero próximo, nombrando co-CEOs interinos, la acción subió un 9%. Interpretación del mercado: Los analistas elogian su estrategia de expansión internacional, mostrando una fuerte recuperación interanual, aunque advierten sobre la incertidumbre potencial por el cambio de CEO; la mayoría de las instituciones elevaron el precio objetivo, considerándola un punto destacado del sector consumo. Lecciones para inversores: La recuperación de la demanda de consumo es positiva, se recomienda mantener a mediano y largo plazo; observar el impacto de las políticas del sucesor en la marca.

Rivian - Lanzamiento de servicio de conducción autónoma mejorado

Resumen del evento: El fabricante de autos eléctricos Rivian anunció el lanzamiento del servicio de suscripción Autonomy+ por 2.500 dólares (49,99 dólares mensuales o pago único), e introdujo un nuevo chip de IA, que permitirá conducción “manos libres generalizada” a principios de 2026; esta medida mejora la competitividad de sus vehículos, la acción subió un 17%. Interpretación del mercado: Las instituciones consideran que este avance tecnológico desafiará el dominio de Tesla, Wall Street es optimista sobre la expansión de la cuota de mercado de Rivian en autos eléctricos, aunque se debe evaluar la penetración del modelo de suscripción. Lecciones para inversores: El crecimiento impulsado por la innovación tiene gran potencial, los inversores deben seguir los datos de ventas; a corto plazo se beneficia de políticas que apoyan la transición eléctrica.

SpaceX - Confirma plan de IPO para 2026

Resumen del evento: SpaceX informó a sus empleados que está preparando una posible IPO en 2026, con un precio interno de las acciones de 421 dólares y una valuación que se disparó a 800.000 millones de dólares, duplicándose en seis meses; el CFO enfatizó que el calendario es incierto, pero el objetivo es recaudar grandes fondos para apoyar la expansión. Interpretación del mercado: Los analistas la ven como representante de la ola de IPOs, junto a Anthropic (valuación de 350.000 millones) y OpenAI (500.000 millones); las instituciones son optimistas sobre el futuro del cruce entre aeroespacial e IA. Lecciones para inversores: La alta valuación implica riesgos, pero la oportunidad a largo plazo en la economía espacial es significativa; evaluar la liquidez tras la salida a bolsa.

IV. Calendario del Mercado de Hoy

Cronograma de Publicación de Datos

Próximos Eventos Importantes

Discurso de miembros de la Reserva Federal: 09:30 ET - Enfoque en las últimas opiniones sobre política monetaria y evaluación de inflación y empleo.

Aviso legal: El contenido anterior ha sido recopilado por búsqueda AI y verificado manualmente solo para su publicación, no constituye ninguna recomendación de inversión.

Descargo de responsabilidad: El contenido de este artículo refleja únicamente la opinión del autor y no representa en modo alguno a la plataforma. Este artículo no se pretende servir de referencia para tomar decisiones de inversión.

PoolX: Haz staking y gana nuevos tokens.

APR de hasta 12%. Gana más airdrop bloqueando más.

¡Bloquea ahora!